Bagaimana melakukan analisis horizontal

Analisis horizontal adalah teknik untuk mengevaluasi data finansial dalam berbagai kerangka waktu. Metode ini memungkinkan trader untuk mengubah angka mentah dari laporan keuangan dan grafik menjadi wawasan trading yang berharga. Hari ini, kita akan mendalami analisis horizontal dan memeriksa fitur dan aplikasinya yang utama.

Analisis horizontal: arti

Analisis horizontal adalah metode yang membantu melacak perubahan informasi keuangan seiring waktu. Bayangkan Anda ingin melihat bagaimana performa pasangan mata uang—apakah nilainya meningkat atau menurun.

Metode ini memungkinkan trader untuk menilai fluktuasi dengan membandingkan data keuangan—seperti nilai tukar atau harga saham—selama kerangka waktu tertentu, seperti bulan atau tahun. Dengan menghitung persentase perubahan untuk setiap titik data, trader dapat mengukur seberapa besar indikator keuangan telah meningkat atau menurun dibandingkan dengan periode sebelumnya, sehingga lebih mudah mengidentifikasi tren.

Dalam tabel di atas, setiap rincian periode dibandingkan dengan rincian yang sama pada periode dasar. Sebagai contoh:

1900 − 2400 = −500

(−500\2400) × 100% = −21%

Contohnya, jika trader menggunakan pendekatan ini untuk memeriksa nilai tukar pasangan mata uang dari 2023 hingga 2024, mereka dapat melacak apakah nilainya meningkat atau menurun. Ini membantu mereka mengidentifikasi tren dan membuat keputusan lebih baik tentang kapan harus membeli atau menjual.

Analisis horizontal juga dikenal sebagai analisis deret waktu. Beberapa sumber merujuknya sebagai analisis tren, tetapi ini adalah konsep yang lebih luas yang mencakup metode lain. Sebaliknya, analisis tren dapat dilihat sebagai salah satu bagian dari analisis horizontal.

Berikut adalah karakteristik utama dari analisis horizontal:

Trader dapat mengidentifikasi pola dengan melihat pergerakan harga di masa lalu, terutama pada titik spesifik di mana harga berhenti, memantul kembali, atau berubah arah. Zona ini dikenal sebagai level support dan resistance.

Level support bertindak seperti jaring pengaman harga, di mana minat beli cukup kuat untuk menjaga harga tidak turun lebih lanjut. Sebaliknya, level resistance berfungsi sebagai penghalang yang mencegah harga naik lebih jauh. Mengetahui di mana letak level-level ini, trader dapat meramalkan pergerakan harga di masa depan.

Ketika harga bergerak dalam kisaran tetap antara support dan resistance, pasar berada dalam fase konsolidasi atau akumulasi, yang berarti tidak ada tren yang jelas. Namun, jika harga menembus level resistance atau jatuh di bawah level support, itu dapat menandakan pergeseran signifikan dalam sentimen pasar. Terobosan seperti itu sering kali mengarah pada tren baru, menunjukkan bahwa keseimbangan antara pembeli dan penjual telah berubah. Dengan mengenali zona-zona ini, trader dapat memposisikan diri mereka dengan lebih baik untuk membuat keputusan yang bijaksana berdasarkan perilaku historis.

Metrik analisis horizontal

Berikut ini adalah metrik utama yang penting dalam analisis jenis ini:

Rumus analisis horizontal

Rumus untuk analisis horizontal adalah:

Rumus analisis horizontal menghitung seberapa banyak nilai tukar telah berubah selama kerangka waktu tertentu. Sebagai contoh, jika EURUSD mulai bulan pada 1,10 dan berakhir pada 1,15, euro telah menguat terhadap dolar. Untuk memahami arti pergerakan harga, kami menghitung persentase perubahan.

Ini berarti euro meningkat nilainya sekitar 4,55% terhadap dolar selama sebulan tersebut.

Keuntungan analisis horizontal

• Membantu mendeteksi perubahan tren yang tidak biasa. Membandingkan data dari berbagai kerangka waktu berdampingan memudahkan untuk melihat pergeseran tren yang tidak biasa.
• Memungkinkan perbandingan. Anda dapat memahami seberapa baik kinerja perusahaan atau investasi dibandingkan dengan yang lain. Misalnya, jika Anda melihat kinerja pasangan mata uang, Anda dapat melihat bagaimana kinerjanya dibandingkan dengan pasangan yang serupa.
• Mudah digunakan. Menemukan perubahan data yang aneh atau tidak terduga tidak memerlukan keterampilan khusus. Namun, menafsirkan perubahan ini mungkin memerlukan lebih banyak pengalaman dan pengetahuan.

Kekurangan analisis horizontal

• Keandalan bergantung pada sumber data. Laporan keuangan dapat berubah seiring waktu karena penyesuaian bagaimana informasi dikategorikan. Oleh karena itu, data awal yang dikumpulkan untuk analisis mungkin tidak akurat.
• Potensi manipulasi. Rentang waktu yang selektif dapat mendistorsi hasil, memberikan gambaran yang terlalu positif atau negatif. Terkadang, analis dapat memanipulasi data untuk membuat hasil terlihat lebih baik atau lebih buruk dari yang sebenarnya.

Misalnya, jika analisis hanya menunjukkan bulan-bulan terbaik daripada satu tahun penuh, itu bisa menyesatkan Anda tentang seberapa baik suatu investasi dilakukan.

Selalu gunakan kerangka waktu yang sama saat membandingkan data. Jika ada perubahan yang dilakukan pada apa yang dibandingkan, perubahan tersebut harus dinyatakan dengan jelas.

Contoh

Marilah kita menganalisis nilai tukar EURUSD selama tiga minggu:

Minggu 1: 1,1000

Minggu 2: 1,1050

Minggu 3: 1,1100

Untuk menghitung perubahan persentase, mari kita identifikasi kerangka waktu yang perlu kita fokuskan: dari minggu 1 ke minggu 2 dan dari minggu 2 ke minggu 3.

• Dari minggu 1 ke minggu 2. Berikut adalah perhitungannya:

Ini menunjukkan peningkatan sebesar 4,55%.

• Dari minggu 2 ke minggu 3. Kami menggunakan rumus yang sama untuk menghitung peningkatan persentase.

Ini menunjukkan peningkatan sebesar 4,52%.

Berikut adalah contoh lain dari analisis horizontal:

Cara melakukan analisis horizontal

1. Kumpulkan data harga

• Pilih pasangan mata uang, misalnya, EURUSD.
• Kumpulkan data harga selama kerangka waktu tertentu, seperti harian, mingguan, atau bulanan.
• Pastikan interval konsisten. Jika menganalisis data bulanan, kumpulkan harga penutupan untuk setiap enam bulan terakhir.

2. Pilih metode analisis

• Perbandingan langsung. Membandingkan harga antara dua kerangka waktu. Jika EURUSD adalah 1,10 bulan lalu dan 1,15 bulan ini, euro telah menguat terhadap dolar.
• Analisis varians. Mengukur seberapa banyak harga telah berubah dan ke arah mana. Jika EURUSD bergerak dari 1,10 ke 1,15, variansnya adalah +0,05. Metode ini juga dapat melacak seberapa sering harga naik atau turun dalam kerangka waktu tersebut.
• Perhitungan perubahan persentase. Menunjukkan pergerakan harga sebagai persentase. Jika EURUSD meningkat dari 1,10 ke 1,15, perubahan persentasenya adalah:

(1,15 – 1,10/1,10) × 100 = 4,55%

Ini berarti euro telah menguat sekitar 4,55% terhadap dolar selama jangka waktu tersebut.

Setelah Anda menganalisis data, sekarang saatnya mencari tren dan pola. Ajukan pertanyaan spesifik untuk memandu analisis Anda:

• Bagaimana respons EURUSD terhadap berita ekonomi selama enam bulan terakhir?
• Apakah pasangan mata uang ini menguat setelah laporan ekonomi tertentu seperti data ketenagakerjaan atau pertumbuhan PDB?
• Apakah mata uang melemah selama peristiwa geopolitik tertentu?

Cari pola berulang untuk memahami bagaimana faktor eksternal mempengaruhi pergerakan harga. Wawasan ini dapat membantu menyempurnakan strategi trading dan meningkatkan pengambilan keputusan.

Kesimpulan

• Analisis horizontal mempelajari data finansial untuk melacak perubahan nilai mata uang dari waktu ke waktu.
• Dalam analisis horizontal, analis membandingkan nilai tukar dari jangka waktu yang berbeda untuk mengidentifikasi tren nilai.
• Analisis melibatkan penghitungan perubahan persentase untuk menilai skala fluktuasi.
• Ini membantu mengidentifikasi tingkat harga utama, seperti dukungan dan resistensi, di mana harga dapat berhenti atau berbalik arah.
• Mengenali pola ini membantu trader membuat keputusan beli atau jual yang lebih informasi.